قیمت‌گذاری SST و پیش‌بینی بازار ۲۰۲۵–۲۰۳۰

سطح قیمت فعلی سیستم‌های SST

در حال حاضر، محصولات SST در مراحل اولیه توسعه قرار دارند. تفاوت‌های قابل توجهی در راه‌حل‌ها و مسیرهای فنی بین تامین‌کنندگان خارجی و داخلی وجود دارد. مقدار متوسط پذیرفته شده برای هر وات بین ۴ تا ۵ یوان متغیر است. با در نظر گرفتن یک پیکربندی معمولی ۲/۴ MW SST به عنوان مثال، با ۵ یوان بر وات، ارزش کل سیستم می‌تواند به ۸ تا ۱۰ میلیون یوان برسد. این برآورد بر اساس پروژه‌های آزمایشی در مراکز داده در ایالات متحده و اروپا (مانند آنهایی که توسط Eaton، Delta، Vertiv و سایر شرکت‌های مشترک بزرگ انجام شده) است، که زمینه واحد‌های پروتوتیپ در مرحله R&D و یک زنجیره تأمین بالادست ناپایدار را منعکس می‌کند.

توزیع ارزش در میان مولفه‌های سیستم SST

با فرض ارزش ۵ یوان بر وات، سیستم می‌تواند به پنج ماژول اصلی تقسیم شود با جزئیات زیر:

• ماژول مستقیم‌ساز: ۴۰–۵۰٪ سهم، ~۲ یوان/وات. شامل نیمه‌رسانا‌های قدرت مانند SiC، GaN یا راه‌حل‌های مبتنی بر IGBT.

• ترانسفورماتور با فرکانس بالا: ~۲۵٪، ~۱/۵ یوان/وات. نیاز به مواد بی‌شکل برای تأمین نفوذپذیری بالا، ضریب اتلاف کم و پایداری حرارتی دارد.

• کنترل و توزیع قدرت: ~۱۵٪. شامل تجهیزات کلیدزنی DC ۸۰۰V (کلیدهای متعارف یا کلیدهای جامد آینده) و پنل‌های توزیع.

• مخزن انرژی (سوپرکندانسورها و BBU): ~۱۱٪.

• ساختار کابینت و سیستم خنک‌سازی: ~۸٪.

روند آینده قیمت‌گذاری SST و تفاوت‌های قیمتی داخلی و خارجی

روند ارزش SST انتظار می‌رود به طور سریع و قابل توجهی کاهش یابد. بسیاری از شرکت‌های چینی (مانند Jinpan، Sungrow و شرکت‌های مبتنی بر مولفه‌ها) به این حوزه وارد شده‌اند. در آینده، قیمت‌های داخلی انتظار می‌رود به سطح ارزش سیستم‌های قدرت Panama نزدیک شوند. یک واحد قدرت Panama ۲/۴ MW حدود ۱/۵ میلیون یوان ارزش دارد؛ پیش‌بینی می‌شود که تا سال ۲۰۳۰، قیمت‌های رسیده به سنگینی SST داخلی حدود ۲ میلیون یوان خواهد بود. برخی از شرکت‌های چینی انتظار دارند تا سال ۲۰۲۷–۲۰۲۸ نشر گسترده‌ای داشته باشند، در حالی که شرکت‌هایی مانند Schneider نیز در حال توسعه SST هستند که احتمالاً تا سال ۲۰۳۰ به تولید انبوه خواهند رسید.

در آمریکای شمالی، انتظار می‌رود قیمت‌ها حداقل ۴–۵ برابر بیشتر از چین باشد. کاهش ۲۰–۳۰٪ در قیمت ممکن است تا سال ۲۰۲۷–۲۰۲۸ رخ دهد، اما به دلیل محدودیت‌های زنجیره تأمین، مالیات‌ها و ساختار رقابت بازار، جنگ قیمتی به اندازه چین شدت نخواهد داشت.

ویژگی‌های فنی مسیرهای SST در آمریکای شمالی

آمریکای شمالی کمتر به راه‌حل‌های موجود توجه می‌کند و در حال بررسی پیکربندی‌های SST ۳۵ kV و ۲۰ kV است، زیرا ولتاژهای بالاتر مزایای بیشتری برای یکپارچه‌سازی انرژی‌های تجدیدپذیر و بهینه‌سازی کارایی ارائه می‌دهند. جهت فنی به سمت ولتاژهای ورودی ۳۵ kV و ۲۰ kV می‌رود. سطوح ولتاژ متوسط بالاتر تأثیر قابل توجهی بر ارزش کل سیستم دارد. علاوه بر این، ولتاژ سیستم در آمریکای شمالی ۱۳/۸ kV است، در مقابل ۱۰ kV در چین، که منجر به طراحی متفاوت مولفه‌های ولتاژ متوسط می‌شود. تجهیزات و قطعات مطابق با استانداردهای آمریکایی به طور قابل توجهی با آنچه در داخل استفاده می‌شود متفاوت است.

ویژگی‌های پیکربندی SST برای مراکز داده

در چین، معمولاً یک پروتوتیپ ۲/۴ MW برای برآورد استفاده می‌شود، در حالی که در آمریکای شمالی، ۳/۵ MW معمولاً استاندارد است—که توسط تفاوت‌های ولتاژ سیستم و سطوح قدرت تعیین می‌شود. برای یک مرکز داده با بار IT ۲/۴ MW، دو واحد SST باید نصب شود، با طراحی ۲N.

آیا بازارهای SST داخلی و خارجی اساساً متفاوت هستند؟ چه چالش‌هایی را شرکت‌های چینی در گسترش جهانی مواجه هستند؟

از دیدگاه محصول و کاربرد، تفاوت‌های اساسی بین محصولات SST داخلی و خارجی وجود دارد—مانند تجهیزات قدرت منطقه خاکستری در مراکز داده (مانند عملکرد عایق‌سازی دیود، بسته‌بندی بهتر و نیازهای خنک‌سازی بالاتر در کابینت‌های آمریکای شمالی، تفاوت‌های کارایی ترانسفورماتور). این عوامل بر تکامل آینده فناوری SST تأثیر خواهند گذاشت.

شرکت‌های چینی در گسترش جهانی با موانع عمده‌ای مواجه نیستند، اما باید تحقیقات اولیه در مورد استانداردهای مرتبط انجام دهند، گواهینامه‌ها را کسب کنند و با نیازهای یکپارچه‌کنندگان سیستم قدرت که با نیازهای بالادست و اپراتورها همخوانی دارند، هماهنگ کنند.

آیا توسعه HVDC و SST در چین کندتر از آمریکای شمالی است؟ چه فرصت‌هایی برای شرکت‌های چینی در گسترش خارجی وجود دارد؟

از دیدگاه عملی، نرخ افزایش قدرت رک خانه در چین به اندازه آمریکای شمالی فوریت ندارد. تامین GPU‌های برتر در چین محدود است و تامین‌کنندگان محلی بیشتر روی نیازهای Tencent و Alibaba تمرکز می‌کنند. با این حال، تجهیزات قدرت منطقه خاکستری مانع گسترش شرکت‌های چینی خارجی نمی‌شود.

گسترش جهانی فرصت‌های افزایشی ایجاد می‌کند. تمرکز تنها بر بازار داخلی می‌تواند منجر به رقابت شدید شود. شرکت‌های چینی می‌توانند بخشی از زنجیره تأمین SST با صادرات مولفه‌های پایه، تأمین ترانسفورماتورهای فرکانس بالا یا ماژول‌های مستقیم‌ساز و انجام تحقیق و توسعه در مورد رک‌های بار معادل—که محدودیت‌های کمتری نسبت به GPU‌ها دارند—شوند.

چه شرکت‌های چینی می‌توانند مانند Eaton یا Delta با NVIDIA همکاری کنند؟

شرکت‌های یکپارچه مانند Jinpan و Sungrow احتمال بیشتری برای ورود به زنجیره تأمین SST دارند، زیرا ارائه‌دهندگان ابری تخصص داخلی محدودی در سیستم‌های قدرت دارند و احتمالاً از تامین‌کنندگان توانایی یکپارچه‌سازی سیستمی کامل را می‌طلبد.

چه کسی تعریف محصول در SST را در دست دارد؟

وضعیت فعلی منحصر به فرد است. کتاب سفید ۸۰۰V توسط NVIDIA منتشر شده است که راه‌حل‌های جایگزین مانند ±۴۰۰V را نیشکر می‌کند. از آنجا که نقشه‌های راه GPU توسط NVIDIA کنترل می‌شود، تأثیر آن بر SST قوی است و می‌تواند تامین‌کنندگان لیست‌شده را قفل کند. با این حال، اگر Google، Microsoft یا دیگران مسیرهای تکنولوژیکی متفاوت را دنبال کنند، ممکن است مسیرهای تکنولوژیکی متمایز را با شرکت‌هایی مانند ABB یا Schneider توسعه دهند. در حال حاضر، توسعه به طور قابل توجهی تحت تأثیر NVIDIA است.

چه فناوری‌هایی در SST دارای موانع بالا هستند؟

دو زمینه کلیدی:

• کلیدهای جامد: SST نیاز به سرعت پاسخ در سطح میلی‌ثانیه دارد. کلیدهای ولتاژ پایین یا DC متعارف نمی‌توانند نیازهای میلی‌ثانیه‌ای تک رقمی را برآورده کنند. شرکت‌های داخلی مانند Chint (Lingtai) و Zhengtai تحقیقات و کاربردهای قبلی در حوزه مخابرات دارند که فرصت‌های ورود را فراهم می‌کند.

• سوپرکندانسورها: برای ذخیره‌سازی کوتاه‌مدت انرژی با سرعت پاسخ میلی‌ثانیه‌ای—یک جهت تکنولوژیکی کلیدی دیگر.

سایر مولفه‌ها بیشتر با مستقیم‌سازها و ترانسفورماتورهای فرکانس بالا یکپارچه شده‌اند و تفاوت یا سختی نسبی کمتری دارند.

چه شرکت‌های خارجی در کلیدهای جامد برتر هستند؟

برترین شرکت‌های خارجی در کلیدهای جامد شامل Siemens و Schneider هستند. Chint (Lingtai) تخصص تخصصی در برخی انواع دیود دارد.

تفاوت‌های بین شرکت‌های چینی و رهبران جهانی (مانند Delta، Schneider، Eaton) در یکپارچه‌سازی SST؟ چگونه شرکت‌های چینی می‌توانند به زنجیره‌های تأمین جهانی وارد شوند؟

رهبران جهانی پوشش کامل در تمام بخش‌ها دارند. هنگام یکپارچه‌سازی سیستم‌های SST، آن‌ها مزیت‌های واضحی در اکوسیستم، تحقیق و توسعه محصول، توانایی یکپارچه‌سازی و کسب کسب و کار دارند.

شرکت‌های داخلی در ماژول‌های انفرادی عملکرد خوبی دارند اما به ندرت با شرکت‌هایی مانند Siemens یا Schneider که پوشش کامل ولتاژهای پایین، متوسط و بالا و بخش‌های تولید را دارند، مطابقت دارند. تحت مدل‌های مبتنی بر سود و اثر مقیاس، شرکت‌های چینی ممکن است کمی در کاربردهای نیشکری پشت سر بمانند.

به طور واقعی‌تر، شرکت‌های چینی ممکن است به عنوان شرکای OEM/ODM به زنجیره‌های تأمین Eaton، Schneider یا Vertiv وارد شوند و به طور غیرمستقیم به اکوسیستم NVIDIA تأمین کنند. ورود مستقل به لیست‌های تامین‌کنندگان اصلی هنوز نرسیده است. یکبار که بازیگران جهانی از نظر تکنولوژیکی رسیدگی شده و سهم بازار را به دست آورند، شرکت‌های چینی ممکن است فرصت‌های برچسب‌گذاری خصوصی و زیرپیمان‌گیری را کسب کنند.

چه شرکت‌های چینی می‌توانند پشتیبانی اساسی برای نشر خارجی SST ارائه دهند؟

Jinpan و Sungrow نسبتاً پیشرو هستند. Jinpan یک کارخانه در ایالات متحده دارد و برند آن در آمریکای شمالی نفوذ خوبی دارد. علاوه بر این، Eagle Industries در حال ساخت یک کارخانه در مکزیک است—داشتن تولید محلی مزایای قابل توجهی در پشتیبانی پس از فروش و نگهداری ارائه می‌دهد.

چرا قیمت‌های SST چینی می‌توانند کاهش یابند؟ آیا به دلیل نیازهای کمتر برای برخی ماژول‌ها است؟

از دیدگاه برندهای خارجی، اختلاف قیمت‌های بزرگ بین بازارهای داخلی و خارجی برای محصولات جدید معمول است. به عنوان مثال، یک مبدل ولتاژ بالا معمولاً حدود ۲۰۰۰۰۰ یوان در چین قیمت دارد، اما ۸۰۰۰۰۰–۱۰۰۰۰۰۰ یوان در خارج—یعنی تقریباً ۴–۵ برابر. با توجه به اینکه مبدل‌های ولتاژ بالا و SST از مولفه‌های مشابه (مستقیم‌سازها، ترانسفورماتورهای فرکانس بالا) برخوردار هستند و تأکید بر سفارشی‌سازی دارند، اختلاف قیمت مشابهی برای SST‌ها انتظار می‌رود.

قیمت کمتر SST‌های چینی به این دلیل نیست که نیازهای مولفه‌های ترانسفورماتور فرکانس بالا ولتاژ متوسط یا ماژول‌های HVDC کمتر باشد، بلکه به دلیل محیط رقابتی داخلی، رسیدگی صنعتی و روندهای قیمتی تاریخی است. عوامل آینده مانند رسیدگی تکنولوژیکی و نیاز ممکن است این اختلاف را تحت تأثیر قرار دهند—ممکن است با گذشت زمان کاهش یابد.