Az izolált indukciós generátor olyan indukciós gép, amely képes önállóan generátorként működni, anélkül, hogy külső tápegységre támaszkodna. A következő ábrán látható módon egy háromfázisú, delta-kapcsolású kondenzátorbank csatlakoztatva van a gép termináljaihoz. Ez a kondenzátorbank szolgálja a gép szükséges felmágnesítését.

A gépben lévő maradék mágneses áramkör az eredeti felmágnesítési forrás. Ha nincs maradék mágneses áramkör, a gépet rövid ideig indukciós motorként lehet működtetni a szükséges maradék mágneses áramkör előállítására. Egy főhajtóműveg vezeti a motort, ami kissé meghaladja a szinkron sebességet tiszta terhelés esetén. Ennek eredményeképpen kis elektromos erő (EMF) indukálódik a statorban, aminek frekvenciája arányos a rotor sebességével.
A háromfázisú kondenzátorbankon lévő feszültség egy előre haladó áramot indukál a kondenzátorbankban. Ez az áram majdnem egyenlő a visszahelyezett, hátralevő árral a generátornál.
Ez az áram által generált mágneses áramkör megerősíti az eredeti maradék mágneses áramkört, ami a teljes mágneses áramkör növekedéséhez vezet. Erre a növekedésre a gépen lévő feszültség is emelkedik. Ez a feszültség-emelkedés a felmágnesítő áram növekedését okozza, ami további terminalfeszültség-emelkedést eredményez.

Ebben a pillanatban a generátortól igényelt reaktív voltamperek ekvivalensek a háromfázisú, delta-kapcsolású kondenzátorbank által kínáltakkal. A működési frekvencia a rotorszebességtől függ, és a terhelés bármilyen változása befolyásolja a rotor forgási sebességét. A feszültség leginkább a működési frekvenciánál mért kapacitív ellenállás szerint kerül szabályozásra.
Az izolált indukciós generátor jelentős hátránya, hogy hátralevő teljesítménytényezőjű terhelések esetén a feszültség drasztikusan esik.
Ez a feszültség-emelkedés addig folytatódik, amíg a gép mágneses jellemvonási görbéje nem találkozik a kondenzátorbank feszültség-áram jellemvonási görbéjével. A következő grafikon mutatja a mágneses jellemvonási görbét és a V-IC (feszültség - kondenzátor áram) jellemvonást.